دخل التقاعد: منفصل الدخل المطلوب من الدخل المطلوب

من جانب مات مكوي

تعلم المزيد عن مات على موقعنا اسأل مستشار

تقريبا كل إعلان المنتجات المالية الموجهة نحو مدخرات التقاعد أو الدخل ميزات زوجين سعداء تتمتع بالوقت في بعض المواقع الغريبة. في حين أن هذا قد يكون حقيقة بالنسبة للبعض ، إلا أن معظمنا لديه صورة مختلفة للتقاعد - إما عن طريق الاختيار أو لأننا لا نستطيع تحمل تكاليف شراء جزيرتنا. ما أدت إليه هذه الصورة "المثالية" الشاملة للتقاعد هو عدم وضوح الخط الفاصل بين مطلوب دخل التقاعد و مرغوب دخل التقاعد.

يمكن أن يكون فصل عنصرين من دخل التقاعد صعباً للغاية من منظور سلوكي. على سبيل المثال ، سيكون الدخل المطلوب هو مقدار الدخل الذي يجب أن تحصل عليه تمامًا للضروريات - الطعام والمأوى والملبس والمرافق والأقساط الطبية / الاشتراكات المشتركة ، وما إلى ذلك - من وجهة نظري كمخطط. حتمًا ، سيختلف بعضكم وسيؤكدون أن ميزانية السفر الخاصة بك هي ضرورة أو أنك بحاجة إلى هذا المنزل الثاني من أجل البقاء. لكن الحقيقة هي أنه في حين أن السفر والبيت الثاني قد يجعل تقاعدك أكثر متعة ، فهي ليست بالضرورة ضرورية. لذلك يجب أن تنسى حول التخطيط لتمويل المستوى المطلوب من دخل التقاعد؟ بالطبع لا.

(في هذه المرحلة أريد أن أدرك أنني أحاول أن أضع بعض الموضوعية في شيء ذاتي للغاية ، لذا فكِّرني لحظات قليلة).

في أكثر الأحيان ، يجمع المستثمرون هاتين الفئتين من الدخل معاً عند التحضير لمناقشات التخطيط مع مستشاريهم أو عند استخدام أدوات التخطيط عبر الإنترنت. هذه طريقة رائعة للحصول على فكرة عن المكان الذي تقف فيه في نقطة معينة من الوقت ، ومع ذلك يمكن أن يطرح مشاكل عندما يتعلق الأمر بالتخطيط على المدى الطويل. دعونا ننظر إلى مثال افتراضي بسيط لتوضيح التهديد المحتمل الذي يمثله عدم الحصول على دخل تقاعدي منفصل في الفئتين المذكورتين أعلاه.

لنفترض أنك حددت أن دخل التقاعد المطلوب هو 30،000 دولار سنويًا وتعتقد أن هذا سيغطي الاحتياجات التي تمت مناقشتها سابقًا. افترض كذلك أنك ترغب في القيام ببعض الرحلات وتقدر التكلفة السنوية للسفر بما يقارب 15،000 دولار. هذا يقودك إلى الاستنتاج أنك ستحتاج إلى إنتاج 45000 دولار من الدخل السنوي في التقاعد من أجل تلبية احتياجاتك. يتم بعد ذلك إدخال معلوماتك في شكل من أشكال برامج التخطيط المالي التي ستقوم بتقدير احتمالية النجاح بالنظر إلى وضعك الحالي وافتراضاتك بالإضافة إلى إعطائك توزيعات الأصول الموصى بها والتي من شأنها زيادة فرصك في الوصول إلى أهدافك. كل هذا يبدو مألوفًا.

الآن إلقاء نظرة فاحصة على افتراضات الدخل من المثال. المبلغ الإجمالي للافتراض دخل التقاعد هو 50 ٪ أعلى من المبلغ المطلوب. هنا تكمن القضية المحتملة. تم تحديد الاحتمال الموصى به للنجاح وتخصيص الأصول الذي حدده برنامج التخطيط المالي المذكور أعلاه من خلال النظر في إجمالي دخل التقاعد الذي تم إدخاله. قد يكون احتمال النجاح مرتفعاً للغاية بالنسبة لمستوى الدخل المطلوب ، ومع ذلك يمكن أن يكون أقل بشكل كبير عند النظر إلى الدخل المطلوب والمطلوب معاً. واعتمادًا على قدرة الفرد على زيادة المدخرات ، يمكن أن يؤدي ذلك إلى تخصيص أصول أكثر تقلبًا للحافظة بأكملها من أجل زيادة احتمال النجاح هذا. ونتيجة لذلك ، يمكن للمستثمر أن يضع مستوى الدخل المطلوب في خطر من أجل زيادة فرصه في الوصول إلى المستوى المطلوب من الدخل. إذا حدث الأسوأ ، فإن هذا الدخل "المرغوب" يصبح موضع نقاش: إذا لم يتم تغطية المصاريف المطلوبة ، فليس هناك ما يتبقى لتغطية هذه النفقات المرغوبة.

ومن الواضح أن هذا لا يغير حقيقة أنه لا يزال هناك مستوى محدود من الموارد يتنافس على كل من هذه الأهداف ، وأنا بالتأكيد لا أقترح خلاف ذلك. ومع ذلك ، فإن تحديد - وحماية - مستوى الدخل المطلوب هو خطوة أولى جيدة. عن طريق فصل الدخل المطلوب من الدخل المطلوب ، يمكنك التركيز على تأمين الأول السابق ومن ثم الانتقال إلى الأخير. والنتيجة المحتملة في معظم الحالات (مع التخطيط الجيد والافتراضات المعقولة) هي أنه يمكن تحقيق كلتا فئتي دخل التقاعد ، على الرغم من أن المبلغ المرغوب قد لا يسمح لك بشراء الجزيرة - قم بزيارتها مرة واحدة فقط.