الاستثمار على المدى الطويل هو مفتاح للعودة الإيجابية

من جانب ديف روان

تعرف على المزيد حول ديف على Investmentmatome اسأل أحد المستشارين

الاستثمار محفوف بالمخاطر بطبيعته. لا يوجد أبدا ضمان بالعائدات الإيجابية. ولكن المستويات المرتفعة من تقلبات السوق هذا العام ، إلى جانب عوائد العام الماضي الباهتة ، قد تجعل المستثمرين يتساءلون عما إذا كان الأمر يستحق الانتظار لحدوث ارتفاع.

الإجابة هي نعم - ولديها علاقة أكبر بكيفية استثمارك من المنتجات الاستثمارية التي تختارها. إن إنشاء محفظة متوازنة ومتنوعة بشكل جيد والاستثمار على المدى الطويل لا يضمن لك عوائد إيجابية ، ولكنه قريب جدًا.

الاسهم والسندات

إذا كنت تبحث عن عائد مضمون ، فمن المحتمل أن الأسهم تبدو كخيار سيئ. تظهر البيانات التاريخية أن عوائد سوق الأوراق المالية تختلف بشكل كبير من سنة إلى أخرى. منذ عام 1928 ، كان أسوأ عائد على الأسهم لمدة عام واحد هو 43.84 ٪ في عام 1931. كان لديهم أفضل عام في عام 1954 ، عندما كسبوا 52.56 ٪.

يعتبر المستثمرون أن السندات هي استثمار أكثر أمانًا من الأسهم ، لكنهم ما زالوا يعانون من التقلبات ، ووضع كل أموالك فيها بعيدًا عن الأمان. في عام 2009 ، خسرت سندات الخزانة لأجل عشر سنوات 11.12٪ ، في أسوأ عام لها على الإطلاق. لقد كسبوا 32.81٪ في أفضل عام لهم ، 1982.

من الناحية النظرية ، تعمل فئات الأصول المختلفة بشكل جيد في أوقات مختلفة - لذا فإن التنويع ، أو وجود مزيج من الأصول في محفظتك ، يجب أن يساعد المستثمرين على تحقيق عوائد أفضل. ولكن إذا قمت بإنشاء محفظة افتراضية تتكون من أسهم 60٪ وسندات بنسبة 40٪ ، فإن العوائد لا تزال تختلف قليلاً.

ووفقًا لحساباتي ، فإن أسوأ عام منفرد لمحفظة 60/40 كان عام 1931 ، عندما تكبدت خسارة بنسبة 27.33٪ ، وكان أفضل عام 1954 ، عندما كسب 32.85٪.

يساعد التنويع البسيط ، ولكنه ليس كافيًا.

الاستثمار على المدى الطويل هو المفتاح

لا تبقى الأسواق المالية سيئة إلى الأبد ولا تبقى جيدة إلى الأبد. تحدث التقلبات الكبيرة على أساس سنوي ، ولكن الاتجاه طويل الأجل كان بالتأكيد إيجابيًا. إذا كنت على استعداد للتخلص من الصعود والهبوط ، فستكون لديك فرصة أفضل لالتقاط الاتجاه الإيجابي الطويل الأجل في الأسواق.

بالعودة إلى بياناتنا التاريخية ومحفظةنا الافتراضية المكونة من أسهم 60٪ وسندات بنسبة 40٪ ، يمكنك أن ترى كيف يحدث ذلك:

إطار زمني	سنوات	أسوأ معدل نمو سنوي
المصدر: بيانات الاحتياطي الفيدرالي من جامعة نيويورك ستيرن ، الحسابات التي أعدها ديف روان
أسوأ 1 سنة 60/40 العودة	1931	-27.33%
أسوأ عامين 60/40 العودة	1930-1931	-20.60%
أسوأ 3 سنوات 60/40 العودة	1929-1931	-15.21%
أسوأ أربع سنوات 60/40 العودة	1929-1932	-12.01%
أسوأ 5 سنوات 60/40 العودة	1928-1932	-5.37%
أسوأ ست سنوات 60/40 العودة	1929-1934	-3.59%
أسوأ 7 سنوات 60/40 العودة	1928-1934	+0.24%

من خلال الاستعداد (والقدرة) على التمسك بهذه المحفظة البسيطة لمدة سبع سنوات ، كان المستثمرون قد ضمنوا بفعالية عائدات إيجابية. ونحن نركز على العائدين الأسوأ من أي وقت مضى. تعيد هذه المحفظة الافتراضية 8.92٪ في المتوسط ​​على مدار فترة السبع سنوات من عام 1928 إلى عام 2015 - وهي نتيجة ترضي معظم المستثمرين.

النظر في الأفق الزمني الخاص بك

من الواضح أنه كلما زاد استثمارك في مزيج من الأسهم والسندات ، زادت فرصك في رؤية عوائد إيجابية. لذلك ، إذا كان لديك أموال للاستثمار ، ولكنك تعلم أنك ستحتاج إليها في غضون خمس سنوات أو أقل ، فمن الأفضل أن تبقى بعيدًا عن هذه الأصول ذات المخاطر العالية. بدلا من ذلك ، التزم بشهادات الإيداع والسيارات المدخرات التي توفرها البنوك التي تقدم أسعار فائدة ثابتة. لن ترى الكثير من العائدات ، ولكن سيتم ضمانها وتأمينها من قبل المؤسسة الفيدرالية للتأمين على الودائع ، في العديد من الحالات.

ومع ذلك ، إذا كنت متأكدًا بشكل معقول أنك لن تحتاج إلى المال لأكثر من خمس سنوات ، ففكر في الاستثمار في محفظة متنوعة من الأسهم والسندات. لا يُعد السجل ضمانًا لتفادي الخسارة ، ولكن الأرقام المؤثرة تبدو جذابة.

ديف روان هو مخطط مالي معتمد ومؤسس Rowan Financial.

صورة عبر iStock.