19 كلمة من وارن بافيت لتجعلك مستثمرًا أفضل

"اشترِ لشركة ما لأنك تريد ذلك خاصة لا ، لأنك تريد أن يرتفع السهم. "- وارن بافيت

لا تنخدع بإيجاز بافيت. إنه يقدم الكثير من النصائح إلى تلك الكلمات التسع عشرة (86 حرفًا ، لأولئك الذين يرغبون في أخذ لحظة لتغريدها).

ملكية الأسهم = ملكية الأعمال

هذه البوفيه الخاصة من ماركة بوفيت تأتي من مقابلة مجلة فوربس عام 1974. كان ذلك العام مهمًا لأنه عندما عاد بافيت إلى لعبة التقاط الأسهم بعد توقف دام خمس سنوات من استثمار الأموال للعملاء.

عندما سئل عن استراتيجيته التي خرجت من السبات ، قال بافيت إنه يبقي الأمر سهلاً ويستثمر في شركات ذات حسّ عامّة تدير أعمالاً تفهمها حقاً. (إليك بعض النصائح الأكثر شيوعًا حول كيفية تقييم الشركات).

وامتنع عن ذكر أسماء عندما سئل عن المخزونات الموجودة على راداره. ولكن عندما يُطلب منك تقديم بعض الإرشادات العامة للمستثمرين ، كانت نصيحة بافيت (وما زالت): حافظ على الرصانة. لا تتوهم جدا. اشتر ما تعرفه.

الأهم من ذلك ، كما هو واضح من خلال قراءة ما بين الخطوط لشعار بوفيت الذي تم تسريحه حديثًا: التركيز على ما تشتريه - وليس رموز المؤشرات أو مخططات الأداء ولكن الشركات الملموسة الواقعية.

بعبارة أخرى ، انقر فوق هذا الزر "شراء" لأنك تريد أن تصبح مالكًا لهذه الشركة. اختر جيدًا ، وسيعمل الباقي بنفسه.

العثور على أفضل وسيط على أساس

• أسلوب الاستثمار الخاص بك
• البحث والأدوات التي تريدها
• أقل خيارات التكلفة هناك

4 طرق لوضع كلمات وارين بافيت في العمل

بالطبع ، عندما نشتري الأسهم في شركة نريد أن يرتفع سعر السهم. وتزداد احتمالات حدوث ذلك بشكل كبير عندما تتخلص من عقلية منتقدي الأوراق المالية وتضع قبعة مشتري الأعمال الخاصة بك (والتي يمكنك شراؤها عندما تعود إلى المخزون في شركة فيكهيمر التي يملكها بيركشاير هاثاواي ، المزود الحصري لشركة "بيركشاير")..

إن اقتباس بافيت (الذي طبع الآن ، مؤطرا بشكل رائع ومعلق بشكل بارز في منزلك ، أليس كذلك؟) يمكن أن يرشدك خلال كل خطوة في عملية الاستثمار ، من البحث إلى قرار الشراء لتحديد ما إذا كنت ستشتري المزيد من الأسهم أو تبيع حصة. إليك الطريقة:

قبل الشراء ، تزعم أنك تفكر في الدخول في هذا النشاط التجاري. كمستثمر ذو عقلية تجارية ، فأنت تريد أن تعرف كل شيء ممكن عن الشركة: كيف تعمل ، الصناعة التي تعمل فيها ، منافسيها ، آفاقها وكيف تتناسب مع محفظة الشركات التي تمتلكها بالفعل. لمعرفة ما إذا كنت تريد الدخول في هذا النشاط التجاري ، يمكنك طرح أسئلة مثل:

• هل تتمتع هذه الشركة بميزة تنافسية (شيء من هذا الأمر يجعل من الصعب على الآخرين تقليد أو مساواة أو كسوف)؟
• هل ستكون هذه الشركة في غضون 20 عامًا؟
• هل شركاؤك في العمل المستقبليون المحتملين نجوم مميزة؟ (من هو فريق الإدارة ، وما هي خلفيته وحيازته ، وما مقدار الحصة الشخصية التي يملكها في نجاح الشركة في حقوق الملكية أو التعويض المرتكز على الأداء؟)

اكتب رسالة حب إلى الشركة للاحتفاظ بها في ملفاتك. أنت متحمس لإجراء عملية الشراء. حان الوقت الآن لتسجيل كل "الأسباب" وراء قرار الاستثمار الخاص بك. نحن نتحدث في النهاية عن الالتزام طويل الأجل.

على الرغم من عدم الحاجة إلى جعلها متسلسلة ، إلا أنه يجب أن تتضمن ملاحظة الحب (أو الحرف الذي يشبه الحقيقة حقاً) كافة الأشياء المتعلقة بالشركة التي اكتسبتها مكانًا في محفظتك. يجب أن توضح أيضًا الطريقة التي تأمل بها في تقدم العلاقة. على سبيل المثال ، هل أنت متحمس بشأن مجموعة منتجات الشركة ، أو ثباتها ، أو تطورها في الصناعة ، أو حقيقة أن كل مستثمر آخر يعاملها مثل wallflower في الوقت الحالي؟

هذه هي "أطروحة الاستثمار" الخاصة بك وستعمل بمثابة فحص شامل للطريق أسفل الطريق عندما تكون محاطًا بالضجيج على المدى القصير. مما يقودنا إلى …

عندما تكون في ذلك ، يمكنك كتابة ملاحظة "عزيزي جون". حتى أفضل الشراكات لها صعود وهبوط - فقط تأخذ عدسة مكبرة إلى أي سجل أداء ناجح على المدى الطويل للشركة.لذلك دعونا نلقي السيناريو الأسوأ مع أسهمك.

ما هو الوضع المحتمل المحتمل للانفصال؟ ما الذي يجعلك تفكر في بيع أسهمك؟ ربما لا تنتظر مبادرة منتج رئيسي ، يستقيل مدير تنفيذي رئيسي ، أو ينشأ منافس قوي أو لا تتحقق أطروحة الاستثمار الخاصة بك خلال إطار زمني معقول.

يعمل هذا المستند كصديق للمساءلة لمساعدتك على تحديد ما يستحق التفكيك ، وما هو مجرد نكسة بسيطة وما هي الفرصة لاستثمار المزيد (بسعر مخفض!) في علاقتك.

لا تتعطل في تحركات الأسعار اليومية (أو دقيقة تلو الأخرى أو حتى الشهر - الشهر): لا يشتري مالك الشركة شركة على شكل دفعة أو مطرقة علامة "للبيع" على الباب الأمامي عند أول علامة على وجود مشكلة. ولا ينبغي للمستثمر.

عندما ترى حركة سعر حادة ، تحقق من ذلك بالتأكيد لمعرفة ما إذا كان هناك تغيير جوهري في العمل وراء ذلك. أعد النظر في الأسباب التي دفعتك لشراء الشركة (رسالة حبك) ومراجعة الأسباب التي قُلت أنك قد قمت ببيعها (ملاحظة "عزيزي جون"). ومن ثم اتخاذ قرار لا يعتمد فقط على حركة السعر. إذا كان كل شيء يسحبه ، استند إلى وضعك على وسادة مخترقة بقاعدة وارن بافيت وانتظرها.

عندما تكون في شك ، انتبه إلى "The Oracle"

ستكون هناك دائمًا أوقات تستقطب فيها العناوين المتدفقة ، والمخططات الملونة ، وعمليات التشويش الأعلى ، وجرس الإغلاق ، المستثمرين المغريين للتصرف بشكل أكبر مثل متعاملي الأسهم أكثر من أصحاب الشركات.

إذا وجدت نفسك تزعج ، فكر في إضافة إلى رؤيتك لوحة أخرى من اقتباسات وارين بافيت في نفس مقابلة فوربس عام 1974 والتي التقطنا منها شعارنا الاستثماري: