مؤشر ناسداك قد يكون أكثر خطورة مما تفكر
سكس نار Video
جدول المحتويات:
- ما هو مؤشر ناسداك 100؟
- كيف يقارن مؤشر ناسداك بمؤشر ستاندرد آند بورز 500؟
- خطط العمل المحتملة
- ماذا بعد؟
- تجد أفضل وسيط لاستثمار مؤسسة التدريب الأوروبية
- تعلم الفرق بين صناديق الاستثمار المتداولة والصناديق المشتركة
- يحمي صناديق الاستثمار المتداولة في سوق البيع
الانخفاض بنسبة 6 ٪ في مؤشر ناسداك منذ ارتفاعها من العام حتى تاريخه في 12 مارس؟ إلقاء اللوم على ذلك في خمسة أسهم فقط. نعم ، تمثل خمس شركات فقط أكثر من 40٪ من أحد مؤشرات الأسهم الرئيسية في الولايات المتحدة.
ليس سراً أن الأسواق كانت تتفجر هذا العام ، وبعض من أكبر الأسماء قد تضررت من أعلى مستوياتها في 2018. انخفض الأبجدية (أصل جوجل) ما يقرب من 13 ٪ ، في حين تم ضرب موقع Facebook 15 ٪. انخفضت آبل بنسبة 4 ٪ ، في حين أن Amazon قد انخفض أكثر من 9 ٪.
هذه الحركة تكشف واحدة من أكبر المخاطر في مؤشر ناسداك - اعتمادها الكبير على عدد قليل من الأسهم. إذا كنت تشتري صندوقًا يتطابق مع المؤشر أو تتعقبه ، فأنت بحاجة إلى معرفة مدى اعتماد ناسداك على عدد قليل من الأسهم.
ما هو مؤشر ناسداك 100؟
هناك أكثر من 3،300 شركة مدرجة في بورصة ناسداك ، لكن أكبر 100 شركة وأكثرها نجاحاً هي مؤشر ناسداك 100. عندما يقول المستثمرون "ناسداك" ، فإنهم عادةً ما يقصدون "شركات التكنولوجيا". يتضمن المؤشر أسهمًا ثقيلة مثل الشركات الأربع المذكورة أعلاه واللاعبين الكبار الآخرين مثل Microsoft و Intel و Cisco.
ينبغي على المستثمرين في صندوق مؤشر "ناسداك" أن يفهموا مدى ثقل المؤشر.
يشتري المستثمرون صندوق مؤشر ناسداك 100 لأحد الأسباب نفسها التي يشترون بها صناديق المؤشرات الأخرى: التنويع الفوري. يقوم أحد الصناديق على الفور بتقليل المخاطر من خلال امتلاك مجموعة واسعة من الشركات في العديد من الصناعات. حقيقة أن ناسداك هي شركات تكنولوجيا إلى حد كبير قد يجعلها تبدو غير منتشرة. ومع ذلك ، تأتي التكنولوجيا بالعديد من النكهات - بما في ذلك أشباه الموصلات ، والبرامج ، ووسائل الإعلام الاجتماعية ، والتجارة الإلكترونية ، والكابلات ، و exbiotech - لذلك فهي أكثر تنوعًا من التسمية المقترحة.
ولكن ليس كل صناديق المؤشرات على الفور تضمن تنوعًا تامًا ، ويجب على المستثمرين في صندوق مؤشر ناسداك أن يدركوا مدى ثقل المؤشر.
شركات وزن ناسداك 100 من خلال رسملتها السوقية ، لذلك الشركات الكبيرة تزن بشكل أكبر. (الرسملة السوقية هي مقياس للحجم ؛ تضاعف أسهم الشركة القائمة على سعر السهم.) كلما كبر حجم الشركة ، ارتفعت النسبة المئوية للمؤشر. يوضح الجدول أدناه الشركات ذات الوزن الأعلى - فهي ليست مجرد أحرف كبيرة ، بل هي أحرف استهلالية كبيرة.
| ناسداك 100 | وزن |
|---|---|
| تفاحة | 11.375% |
| الأمازون | 9.519% |
| مايكروسوفت | 8.989% |
| فيس بوك | 5.454% |
| الأبجدية فئة C | 4.988% |
| فئة الحروف الأبجدية أ | 4.256% |
| شركة انتل | 3.013% |
| سيسكو سيستمز | 2.778% |
| كومكاست | 2.086% |
| نفيديا | 1.872% |
| أعلى 5 | 40.325% |
| أعلى 10 | 54.33% |
النقطة الحرجة التي يجب ملاحظتها هي كيفية تركيز المؤشر في الشركات الكبرى. أعلى خمسة حساب لأكثر من 40 ٪ من المؤشر ، والأعلى 10 أكثر من 54 ٪. لذلك إذا كانت هذه الأسهم تسعل ، فإن المؤشر بأكمله يصاب بالبرد. على سبيل المثال ، إذا تراجعت نسبة العشرة الأوائل إلى 1٪ ، فسيتعين على الأسهم 90 الأخرى في المؤشر أن ترتفع بأكثر من 1٪ فقط للحفاظ على الأداء العام للمؤشر ثابتًا.
لكن ماذا يحدث عندما ينخفض مؤشر ضخم؟ غالباً ما يتسبب الانخفاض في الحركة في حدوث تغيير كبير في معنويات المستثمرين. أصبح المستثمرون خائفين من شراء تلك الشركات الـ90 الأخرى ، حتى وإن كانت غير مرتبطة إلى حد كبير بما تفعله الشركات الكبرى. وبالتالي فإن الاعتماد المفرط للمؤشر على أكبر أسهمه يوفر مقياسًا إضافيًا للمخاطرة بالنسبة لمؤشر ناسداك ، مما يساعد على التسبب في حدوث انخفاض في مستوى السوق ، مثل ذلك الذي كان عليه في أوائل عام 2018.
" قراءة المزيد: كل ما تحتاج إلى معرفته عن انهيار السوق
كيف يقارن مؤشر ناسداك بمؤشر ستاندرد آند بورز 500؟
يتشابه مؤشر ناسداك مع مؤشر قيادي آخر هو Standard & Poor's 500 ، لكن هذا الأخير أكثر تنوعا. تضم S & P 500 من أكبر الشركات الأمريكية المتداولة علنًا ، لكن تركيزها في أكبر أسماءها أقل بكثير.
| ستاندرد آند بورز 500 | وزن |
|---|---|
| تفاحة | 3.908% |
| مايكروسوفت | 3.095% |
| الأمازون | 2.696% |
| فيس بوك | 1.868% |
| ج. ب. مورجان تشيس | 1.704% |
| بيركشاير هاثاواي | 1.704% |
| جونسون آند جونسون | 1.523% |
| الأبجدية فئة C | 1.479% |
| فئة الحروف الأبجدية أ | 1.461% |
| إكسون موبيل | 1.343% |
| أعلى 5 | 13.271% |
| أعلى 10 | 20.781% |
في S & P ، تشكل أعلى خمسة أسماء ما يزيد قليلاً عن 13٪ من المؤشر ، مقارنة بأكثر من 40٪ في مؤشر ناسداك. أعلى 10 حساب أقل من 21٪ مقابل 54٪ في مؤشر ناسداك. في حين أن مؤشر ستاندرد آند بورز يتركز في أهم الأسماء ، فهو أقل بكثير من مؤشر ناسداك.
جميع أسهم الخمسة الأوائل في بورصة ناسداك هي أيضا حيازات أعلى في صندوق ستاندرد آند بورز
خطر آخر يجب الانتباه إليه ، على الرغم من صغر حجمه ، حيث أن جميع أسهم ناسداك الخمسة الأهم هي أيضاً من الأسهم الممتازة في صندوق ستاندرد آند بورز. إذا كنت تملك بالفعل صندوق ستاندرد آند بور ، فإن إضافة صندوق ناسداك إلى محفظتك ربما لن تفعل الكثير لتنويعك كما تتوقع. ولكن إذا كنت تريد مساعدة أكبر للتكنولوجيا مما توفره ستاندرد آند بورز ، فإن صندوق ناسداك يمكن أن يكون إضافة جيدة.
خطط العمل المحتملة
لا توجد دعا الاضرابات في الاستثمار. يمكنك اختيار الاستثمار الذي يناسب مزاجك وأسلوب الاستثمار. فيما يلي بعض خطط العمل المحتملة:
إذا كان مؤشر ناسداك على النحو الذي يصممه يقلقك: قم بشراء نوع مختلف من صندوق ناسداك. في حين أن مؤشر ناسداك التقليدي هو السوق المرجحة ، فإن بعض المؤشرات التي تركز على مؤشر ناسداك تتجنب مشكلة التركيز باستخدام مراكز متساوية الوزن. في مؤشر ذي وزن متساوي ، تشكل كل من شركات ناسداك 100٪ 1 من المؤشر ، لذلك لا يتم تعريض الصندوق إلى أي سهم فردي. الجانب السلبي هو أنك لن تمتلك الكثير من الشركات التي سيطرت على عالم التكنولوجيا على مدار العقود القليلة الماضية.
إذا كان لديك الكثير من القلق من مؤشر ناسداك يقلقك: أضف صندوق مؤشر S & P 500. هذا الحل بسيط - يقلل من وزن مؤشر ناسداك في محفظتك الإجمالية. استثمر بعض أموالك في صندوق ستاندرد آند بورز ، أو في صناديق أخرى متنوعة ذات وظائف أصغر أو بدون أسهم في أسهم ناسداك.
إذا كنت تريد أن تصبح كبيرًا في مجال التكنولوجيا ، فبإمكانك البقاء مستثمراً في سوق ناسداك وشراء المزيد. وبالنظر إلى النجاحات البطيئة لكل من Alphabet ، و Amazon ، و Apple ، و Facebook ، و Microsoft ، فقد يكون من الأفضل في نهاية المطاف التعايش مع المخاطرة المتزايدة للاستثمار في Nasdaq من أجل الاستمتاع بالمكافأة المتزايدة للركوب جنباً إلى جنب مع هذه الشركات المحطمة للسوق. إذا كنت تريد المزيد من التعرض لبعض الشركات الأصغر في المؤشر ، فيمكنك حينئذٍ إضافة صندوق متساوي القيمة.
إذا كنت مستعدًا للدخول في مؤشر ناسداك أو أي مؤشر آخر ، فلن يكون من الأسهل شراء صندوق متداول في البورصة (ETF) استنادًا إلى المؤشر.
