ماذا تفعل عندما تكون قد فقدت الحوت الأبيض

في عام 2003 ، تفاخر رئيس شركتي بأن الاستثمار في أبل (ناسداك: AAPL) كان سيجعل له الكثير من المال. بقية منا لم نتفق تماما. كانت شركة آبل تتحرك أبعد في الخلفية في المعركة ضد مايكروسوفت (ناسداك: MSFT) ، وكانت أعمالها في آي تيونز الوليدة بداية صخرية. في الوقت الذي رأيت فيه الضوء في عام 2004 ، ارتفعت أسهم شركة أبل بالفعل من 15 إلى 30 دولارًا ، وانتظرت الانسحاب ، حيث افترضت أن مكسبًا بنسبة 100٪ لا يرقى إلى جني الأرباح. ما زلت أنتظر ، حيث أن أسهم شركة آبل قد تجاوزت 300 دولار فقط.

لقد سمحنا جميعًا بتخطي سهم رائع. إليك بعض الإرشادات لمن لديهم شكوك حول سحب الزناد على الشركة التي تهتم بها أكثر.

ننسى الماضي

أكبر خطأ يواجهه المستثمر يتطلع إلى الماضي للحصول على نقاط دخول إلى الأسهم. قد يكون السهم أرخص في العام السابق ، ولكن ربما كان العمل أقل قوة في ذلك الوقت. بدلاً من ذلك ، يجب أن تنظر إلى كل سهم على أنه لقطة في الوقت المناسب: أين تقف قيمة السهم الآن فيما يتعلق بالتوقعات المستقبلية؟ تحرّك أسواق الأسهم ومن المنطق انتظار السوق ليعطيك نقاط دخول. تميل الأسهم الفردية إلى التحرك في اتجاه معين لفترة زمنية أطول.

تحقق من الافتراضات

إذا كنت تحب سهمًا حقاً ولكنك ارتفعت قيمته بشكل حاد مؤخرًا ، فأنت بحاجة إلى معرفة ما الذي تغير. في حالة شركة آبل ، كان هناك منتج جديد ساخن (iPad) الذي خرج عندما كان سعر السهم 200 دولار مما دفع الكثيرين للاعتقاد بأن الأسهم قد تجد الدعم من عمود آخر من نمو المبيعات. وعلى العكس من ذلك ، فإن الأسهم التي ترتفع لمجرد أن سوق الأوراق المالية الأوسع قد تعززت قد تكون إشارة إلى أن التراجع قادم. ارتفعت أسهم Macy's (NYSE: M) بشكل حاد في الأشهر الأخيرة على أمل أن تنتعش المبيعات والأرباح عندما يبدأ الاقتصاد في النمو مرة أخرى. قد يحدث هذا أو لا يحدث ، ولكن ربما يكون هذا وقتًا رديئًا للقفز على عربة ميسي على أمل حدوث ارتفاعات قد لا تتحقق.

احتساب تكلفيات الدولار

دعونا نواجه الأمر ، إذا كان السهم بالفعل جعل خطوة لطيفة ، من الصعب أن تكون لديك ثقة 100 ٪ أنك لا تزال تشتري استثمارا كبيرا. تميل غالبية المستثمرين الأفراد إلى الشراء في شركة عندما يصل سعر سهمها إلى ذروته. الكثير من أجل الشراء المنخفض والبيع العالي.

في محاولة لتجنب الدخول إلى القمة ، ينبغي على المستثمرين الذين لديهم قدر قليل من عدم اليقين التوجه إلى الأسهم من خلال عملية تعرف بمتوسط ​​تكلفة الدولار. بدلاً من القيام برهان كبير دفعة واحدة ، تقوم باستثمارات أصغر وتضيف إليها بشكل دوري على أساس منتظم. ستفقد بعض جوانب الاتجاه الصعودي مع ارتفاع السهم ، ولكن يمكنك أيضًا الحصول على أسهم بسعر أرخص إذا كانت غريزتك بأن الانسحاب قادمًا هو الصحيح.

كن خبيرًا

ربما لا يتوفر لديك الوقت لمتابعة الكثير من الأسهم ، ولكن لديك الوقت الكافي لمعرفة قدر ما تستطيع عن سهم واحد على الأقل. إذا كانت شركة مثل Apple أو

Google (Nasdaq: GOOG) تهاجمك فكرة رائعة ، فأنت بحاجة إلى قضاء الوقت في القراءة. إذا وضعت ما يكفي من الوقت بعد الأسهم على مواقع الاستثمار الرئيسية ، فسوف تعرف الكثير عنها كأي شخص آخر. السعر لا يهم

المستثمرين لديهم كره واضح للأسهم مرتفعة الثمن. لدى صناعة النشرات الإخبارية الاستثمارية جميع أنواع المطبوعات التي تركز على تداول الأسهم دون 10 دولارات. لكن الأسعار لا تهم. قد تبدو أبل مكلفة عندما كانت تتداول عند 80 دولار ، و 2400 دولار فقط حصلت على 30 سهم. ومع ذلك ، فإن قيمة هذا الاستثمار تبلغ حوالي 10000 دولار في الوقت الحالي.

هل تحتاج إلى المزيد من الأدلة على أن السعر لا يهم على المدى الطويل؟ فكر في هذا التمرين المنطقي: أنت و أنا لديهما 3000 دولار. وبهذا المال ، تشتري 10 أسهم من Apple ، بينما أشتري 120 سهمًا من Microsoft. ارتفع سعر الشركتين بنسبة + 10٪. في نهاية اليوم ، تبلغ قيمة كل من استثماراتنا 300 3 دولار. لا يهم إذا كنت تستخدم المال لشراء سهم واحد أو 1000 - سوف يكون كسب + 10٪ هو نفسه دائمًا. لا تدع السعر المرتفع يخيفك ، خاصة إذا أخبرك البحث أن الشركة لا تزال تملك الكثير من الإمكانات المستقبلية.

The Long-Term View

إن السؤال الأكثر أهمية الذي يجب عليك طرحه على نفسك هو ما إذا كنت تعتقد أن هذه الشركة هي حارس على المدى الطويل. تميل العديد من الشركات الشابة الساخنة إلى الإشتعال ، ويفترض المستثمرون بشكل خاطئ أن نمو إيرادات العام الماضي + 40٪ سوف يستمر إلى الأبد. في الواقع ، غالباً ما تكون الشركات التي تشهد أسرع نمو هي تلك التي تصطدم بسرعة ، وترى انخفاض العائدات في السنوات اللاحقة.

لا يحتاج استثمارك المحتمل دائمًا إلى قصة نمو كبيرة ، ولكن عليك أن تقتنع بأن ليس مجرد بدعة. كان هذا مصدر قلق مع

أحذية كروكس (ناسداك: CROX) ، والتي كانت من الأسهم المفضلة حتى تحول نمو المبيعات بشكل سلبي فجأة. أصبح كروكس مرة أخرى هدفا للنمو ، ولكن فقط بعد خسارة بعض المستثمرين أكثر من -90 ٪ من أمواله. لا تحصل على إرفاق

إذا ، بعد تقييم كل هذه العوامل وأخذ المعلومات في الاعتبار ، مازلت لا ترى نقطة الدخول الصحيحة ، ربما حان الوقت للانتقال إلى شيء آخر. لا تعلق عاطفيا بشيء ما وتحاول أن تجبره على عدم ملاءمته.

قد تحصل على الحظ وتجد السهم أرخص في الطريق عندما يمر السوق بأحد عثراته الدورية. بعد كل شيء ، انخفضت أبل من 180 دولار في صيف عام 2008 إلى 80 دولارًا فقط في أوائل عام 2009. بالنسبة إلى أي شخص درس الأسهم ولكنه لم يسحب الزناد ، كانت هذه نافذة نادرة للقفز على عربة. ارتفعت الأسهم بما يقرب من + 300٪ منذ ذلك الحين.

أحيانًا يكون الخيار الأفضل هو الابتعاد واستخدام المعرفة التي اكتسبتها من القيام بكل هذا البحث للعثور على استثمارك المثالي التالي. ضع قائمة بالخصائص التي وجهتك إلى الشركة في المقام الأول. هل كان الابتكار المستمر للشركة؟ الطريقة الفريدة التي تشجع موظفيها على قضاء بعض الوقت في تطوير المشاريع الشخصية التي قد تصبح الشيء الكبير التالي؟ الطريقة التي لديها منتجات لها هذا النداء الجماعي؟ عد من خلال قائمتك كل بضعة أسابيع ، أو كلما احتجت إلى بعض الإلهام المستثمر. قد يقودك ذلك إلى استثمار أفضل على الطريق.

P.S.

بعد كتابة هذا المقال بقليل ، صادفت الحيتان البيضاء الخاصة بي: Cree (Nasdaq: CREE) . قررت تغطية المخزون على موقع شقيقنا ، StreetAuthority.com ، ويمكنك قراءته هنا: فرصة ثانية لشراء لعبة مبدل ألعاب.