دليل بسيط للاستثمار في المعادن الثمينة

من تايلر أرانت

في الآونة الأخيرة ، يبدو من المستحيل مشاهدة التلفزيون أو الاستماع إلى الراديو دون التعرض للندعة بسبب سيل من الإعلانات التجارية التي تصر على أن الجميع يجب أن يستثمر في الذهب والفضة. يبدو أن الحجة الأساسية تذهب إلى شيء من هذا القبيل: من المؤكد أن قيمة الدولار الأمريكي ستنخفض ، لذا قد يكون الذهب هو الشيء الوحيد في محفظتك الذي لديه أي قيمة. يبدو بالتأكيد كحجة رجعية ، لكنه يترك الكثير من التساؤل عما إذا كان هناك أي صلاحية لها.

فوائد المعادن الثمينة

ارتفعت أسعار الذهب والمعادن الثمينة الأخرى بشكل كبير في السنوات الأخيرة. على مدى السنوات الخمس الماضية ، تضاعف سعر الذهب تقريبًا ، كما حصلت معادن أخرى مثل الفضة والبلاتين على ارتفاعات مذهلة في القيمة. لكن أسواق السلع معروفة بالتقلب ، وفي أي يوم من الأوقات ، فإن الارتفاع في الأسعار يكون بنفس القدر من احتمال الانخفاضات.

من أهم المخاوف بالنسبة للمستثمرين على المدى الطويل هو ما إذا كانت المعادن الثمينة ستواصل اتجاهها الصعودي على المدى الطويل. هناك العديد من الأسباب التي تجعلك متفائلاً عندما يتعلق الأمر بسعر الذهب. كلما كان الاقتصاد غير مؤكد ، يزداد الطلب على الذهب عادة. لقد انجذب المستثمرون الذين يشعرون بالقلق من القيمة المستقبلية للدولار الأمريكي أو اليورو إلى المعادن الثمينة لأنها توفر ملاذا آمنا من أسواق العملات الفوضوية.

أعلن بنك الاحتياطي الفيدرالي مؤخرا عن نيته القيام بمشتريات كبيرة من الأوراق المالية المدعومة بالرهن العقاري في محاولة لتحفيز الأسواق المالية. هذه السياسة المفتوحة التي ستغرق الاقتصاد بمزيد من السيولة قد خلقت مخاوف تضخمية بين المحللين. يعتقد البعض أنه من خلال الاستثمار في المعادن الثمينة ، يمكنك المساعدة في حماية قيمة محفظتك من تضخم الدولار. ناهيك عن ذلك ، إذا اتبع بنك الاحتياطي الفيدرالي سياسات توسعية لفترة طويلة من الزمن ، فمن المرجح أن يشتري المزيد من المستثمرين الذهب ، الأمر الذي سيؤدي إلى ارتفاع سعر الذهب أكثر.

أيضا ، أضافت البنوك المركزية الذهب إلى احتياطياتها لتنويع ممتلكاتها بعيدا عن العملات التي قد تنخفض قيمتها. الصين والهند أمثلة بارزة لهذا الاتجاه. يعلم الجميع أن الصين مستثمرة بشدة في الديون الأمريكية. على الرغم من أن العديد من الأمريكيين يجدون هذا مثيرًا للقلق ، إلا أنه يمثل مشكلة أيضًا بالنسبة للصين. ليس من الحكمة أن يكون أي مستثمر مفرط في الاستثمار ، وهذه هي بالضبط المشكلة التي تواجهها الصين. سيؤدي ضعف الدولار إلى إلحاق خسائر فادحة باستثمارات البنك المركزي الصيني. لذا فهم يحاولون التنويع ، وقد لعب الذهب دوراً أساسياً في هذا الجهد. في العام الماضي ، استوردت الصين 490 طنا من الذهب ، ويعتقد المحللون.

أسباب القلق

أحد عيوب الذهب هو أنه ليس لديه العديد من الاستخدامات الصناعية خارج طب الأسنان. ومع ذلك ، لا تعاني الفضة والبلاتين من هذه المشكلة. بسبب انخفاض مقاومته ، يتم استخدام كمية كبيرة من الفضة في إنتاج الإلكترونيات. وبالمثل ، يستخدم البلاتين في مجموعة واسعة من السلع ، بما في ذلك أجهزة جراحة الأعصاب والأسنان ، وأدوية علاج السرطان ، والمحولات الحفازة التلقائية ، التي تحول الانبعاثات السامة إلى ثاني أكسيد الكربون والماء.

يمكن أن تكون أهمية الفضة والبلاتين في الصناعة نعمة ونقمة. يمكن للمرء أن يكون واثقا إلى حد ما أنه على المدى القريب والبعيد سيكون هناك دائما طلب على الفضة والبلاتين القادمين من الصناعة. ومع ذلك ، ولأن هذه المعادن مهمة للغاية في الصناعة ، فهناك خطر من الإفراط في استخراجها. من ناحية أخرى ، ظل إنتاج الذهب مستقرا إلى حد ما خلال العقد الماضي.

على الرغم من الأسباب العديدة للتفاؤل ، لا يزال هناك سبب واحد لا بد من توخي الحذر: الزيادة الكبيرة في سعر الذهب قد تكون فقاعة. في عام 1980 ، انهار سعر الذهب إلى ما يقرب من نصف قيمته الذروة ، والفضة شهدت انخفاضا مماثلا. من غير الواضح بالضبط سبب حدوث ذلك. في الوقت الراهن ، من المستحيل تحديد ما إذا كان انهيار مماثل في أسعار الذهب والفضة سيحدث مع انتعاش الاقتصاد ، ولكن ليس هناك ما يضمن استمرار ارتفاع أسعار المعادن الثمينة.

طرق للاستثمار

هناك عدة طرق لإضافة المعادن الثمينة إلى محفظتك. يمكنك الاستثمار في صناديق ETFs الثمينة ، وشراء الأسهم في شركات التعدين ، أو تداول الأعمدة المادية والعملات المعدنية. إن شراء القضبان والقطع النقدية أمر جذاب للمستثمرين على المدى الطويل الذين يفضلون الراحة في الاستثمار في السلع المادية. كما يفضل العديد من المستثمرين المتكررين تداول الوحدات المادية للمعادن الثمينة ، بحيث يمكنهم الاستفادة من التغييرات الطفيفة في السعر.

الذهب هو واحد من أكثر السلع شعبية لاستراتيجية الاستثمار المعروفة باسم "انتشار الرهان". الفكرة الأساسية هي شراء منخفضة وبيع عالية. أداة مفيدة لصنع هذا النوع من الرهان هو الفرق - الفرق بين سعر البائعين يطلبون (سعر الطلب) والسعر الذي يرغب المشترون في المزايدة عليه (سعر العرض). السعر الفوري هو السعر الحالي السائد الذي يمكن شراء أو بيع السلعة به. يمثل هذا السبريد مجموعة واقعية من القيم التي قد يتحملها السعر في المستقبل القريب ، ويمكن لعلاقة السعر الفوري الحالي بأسعار العرض والطلب أن تساعد المستثمرين على تحديد ما إذا كان السعر سيزيد أو ينخفض ​​مع استمرار التداول.

رهان الفروق هو استثمار خالي من الضرائب ، وهو ما يعني أنه لا يتطلب سوى استثمار أولي هامشي. كل من المكاسب والخسائر الكبيرة ممكنة. وبمجرد أن تتخذ إما مركزًا طويلًا أو قصيرًا ، فإن سعر التعادل هو السعر الذي يجب أن تحققه السلعة حتى تتمكن من استرداد استثمارك الأولي. قبل أن تتمكن من تحقيق ربح ، يجب عليك على الأقل جعل سعر التعادل متجاوزا بذلك عمولة الوسيط الخاص بك ، ورسوم الحساب ، ورسوم التخزين.

من نواح عديدة ، توفر المعادن النفيسة فرصة استثمارية واعدة ؛ ومع ذلك ، مثل أي استثمار ، هناك مخاطر كامنة ينبغي على المستثمر الذكي أن يدرسها بعناية.

للحصول على مساعدة إضافية للبدء في تجارة المعادن ، تحقق من هؤلاء السماسرة.