بنك الاحتياطي الفيدرالي رفع سعر الفائدة: 4 طرق لركوب موجة ارتفاع سعر الفائدة

وقد قدم مجلس الاحتياطي الاتحادي على وعده. أعلن البنك المركزي يوم الأربعاء أنه سيرفع أسعار الفائدة ، ليضعها على المسار الصحيح لثلاث زيادات متوقعة هذا العام.

في ختام اجتماع 15 مارس ، صوتت اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة لرفع أسعار الفائدة على الأموال الفيدرالية بمقدار 0.25 نقطة مئوية ، إلى نطاق يتراوح بين 0.75٪ و 1٪. وهذا يمثل فقط الزيادة الثالثة منذ الأزمة المالية ويأتي بعد أشهر فقط من التحرك في ديسمبر.

كان هذا الارتفاع في سعر الفائدة مضمونًا في وول ستريت ، حيث تم تسعير الكثير من التأثيرات بالفعل في السوق وقد لا تلاحظ تغيرًا كبيرًا. لكن الفائدة المهمة هي أن صناع السياسة يرون أن سوق العمل الأمريكي والتوقعات الاقتصادية قوية. أو كما قالت رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي جانيت يلين قبل ثلاثة أشهر ، "إنه تصويت الثقة في الاقتصاد".

إذا كنت حديث العهد بالاستثمار ، فقد تكون هذه هي المرة الأولى التي تشهد فيها بيئة معدل ارتفاع. بعد كل شيء ، لم يستخدم الاحتياطي الفيدرالي بشكل منتظم هذه الأداة للسياسة النقدية منذ منتصف عام 2006.

فيما يلي أربع نصائح استثمارية تحسبًا لارتفاع الأسعار في المستقبل:

1. النظر في القرص ، وليس إصلاحا

هناك تعبير "وول ستريت" ، "لا تقاتل الاحتياطي الفيدرالي" ، الذي يبرز في أوقات كهذه. وتقترح عليك قبول قرارات السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي ومواءمة محفظتك للاستفادة من هذه التغييرات ، بدلاً من محاربتها.

هذا لا يعني أن هناك حاجة إلى إصلاح شامل. لما لا؟ أولاً ، قام المستثمرون المحترفون بالفعل بزيادة أسعار الأسهم التي ستستفيد من ارتفاع أسعار الفائدة. في الجوهر ، لقد تأخرت قليلاً في الحفلة. ثانياً ، يمكن أن يكلفك استثمارك لاستراتيجيتك الاستثمارية الحالية الآن وفي وقت لاحق ، خاصة إذا كنت بحاجة إلى عكس المسار عندما يقوم بنك الاحتياطي الفيدرالي بتخفيض أسعار الفائدة مرة أخرى.

بدلاً من ذلك ، اسأل نفسك سؤال رئيسي: هل تؤثر المعدلات الأعلى على توقعاتك طويلة الأجل لأي استثمارات في محفظتك؟ إذا كان الأمر كذلك ، قد يكون هناك ما يبرر بعض التعديلات. يجب إجراء أي تغييرات بروح أطروحة الاستثمار الأصلية.

بغض النظر عن ما يقوم به بنك الاحتياطي الفيدرالي ، فإن محفظة متنوعة بشكل جيد تشمل الاستثمارات عبر الأصول وداخلها سوف تساعدك على التحوط ضد المخاطر غير المتوقعة ، أو حتى التغييرات التي يتم تلغرافها بشكل جيد مثل رفع سعر الفائدة.

2. زيادة مدخرات التقاعد الخاصة بك

ومع ارتفاع أسعار الفائدة ، ستقوم البنوك بفرض رسوم على المقترضين للحصول على قروض الرهن العقاري وبطاقات الائتمان وقروض السيارات وقروض الطلاب. من الناحية النظرية ، ستزيد أيضًا أسعار حسابات التوفير ، ولكن قد تكون هذه التغييرات متواضعة.

فبدلاً من الحلم بعروض حساب التوفير بنسبة 5٪ في حقبة 2007 ، من الأفضل لك أن تستثمر فائض الأموال من أجل التقاعد (بعد سداد ديون ذات فائدة عالية وإنشاء صندوق يوم ممطر ، بالطبع). أولاً ، تأكد من حصولك على مطابقة 401 (k) من جهة عملك ، ثم فكر في حساب تقاعد فردي.

هنا لديك خياران: الجيش الجمهوري الايرلندي التقليدي أو روث الجيش الجمهوري الايرلندي. الفرق يعود إلى كيف ومتى تحصل على إعفاء ضريبي. مع حساب IRA التقليدي ، تكون مساهمتك معفية من الضرائب ، في حين أن فائدة Roth IRA هي عمليات السحب الخاصة بك أثناء التقاعد لا يتم فرض ضرائب عليها.

في حين أن الحد الأقصى لأي نوع من الحساب هو 5،500 دولار في عام 2017 (على الرغم من أن Roth IRAs لديها قواعد الأهلية على أساس الدخل) ، قد يفاجأ بكيفية إضافة القليل من المدخرات الإضافية للتقاعد.

3. إيلاء بعض الاهتمام للسندات

لا تحصل السندات على نفس حب الأسهم. إنها ليست منشورات عالية ، ولا تحتل العناوين الرئيسية ، ويمكن أن تكون مربكة. سوف تتأثر أيضًا بشكل مباشر بأسعار الفائدة المرتفعة.

ومع ارتفاع معدلات الفائدة ، تنخفض القيمة السوقية للسندات عادة. وذلك لأنك إذا حاولت بيع تلك السندات ، فسوف تتنافس مع السندات الجديدة التي تقدم عوائد أعلى. وكلما طالت فترة استحقاق السندات (عادةً ما يتم قياسها بالسنوات) ، زادت احتمالية أن تتأثّر قيمتها عندما ترتفع أسعار الفائدة.

في حين أن المعدلات المرتفعة ستجعل السندات جذابة على الطريق - فأنت تحصل على تأمين النقود بسعر مضمون لفترة زمنية محددة - وهذا هو المكان الذي يمكن أن تشعر فيه بنسب ارتفاع معدلات الفائدة.

"بالنسبة للمستثمرين الأفراد ، فإن أسعار الفائدة الأعلى على المدى البعيد هي أخبار مرحب بها ، لكن المشكلة هي أن الوصول إلى هناك قد يكون مؤلماً" ، كما يقول جاك أبلن ، كبير مسؤولي الاستثمار في BMO Wealth Management في شيكاغو. "انظر إلى ممتلكاتك ذات الدخل الثابت وتأكد من أنك لا تملك الكثير من الأسعار المقفلة في فترات الاستحقاق الطويلة".

لست متأكدا من أنك تملك السندات؟ كذلك يجب عليك؛ فهي تساعد على موازنة المخاطر من الأصول الأكثر تقلبًا مثل الأسهم ، ويجب أن تصبح جزءًا أكبر من محفظتك عندما تقترب من التقاعد. السندات هي عرض قياسي للخطط 401 (k) وهي مدرجة في صناديق التقاعد المستهدفة. كما أنها تحظى بشعبية كبيرة في الاستثمارات قصيرة الأجل بسبب عوائدها المنخفضة المخاطر والدخل الثابت نسبيًا.

تعتبر السندات عنصرًا مهمًا في محفظة متنوعة بشكل جيد ، ولكن مع معدلات عند مستويات منخفضة إلى حد ما ، يجب ألا تربط الكثير من الأموال هناك حتى الآن. وعند منح هذا الخيار ، استثمر بشكل أساسي في السندات (أو صناديق السندات) مع انخفاض المصروفات وتواريخ استحقاق أقصر.

كيف يعمل هذا؟ إذا كنت تستثمر في صندوق سندات ، مثلاً في Roth أو IRA التقليدي ، فاختر الصناديق ذات تواريخ الاستحقاق الأقصر (سنة أو سنتان ، على سبيل المثال) ، بدلاً من ، مثلاً ، سندات الخزانة لمدة 30 عامًا.هذا سيمنعك من خسارة الكثير من المال مع ارتفاع الأسعار. أو النظر في شهادات الإيداع ، خاصةً مقابل النقود التي تنوي الاستفادة منها خلال السنوات القليلة القادمة. هذه الحسابات لها شروط أقصر ، ويمكنك بناء سلم للاستفادة من ارتفاع الأسعار.

4. حافظ على الاحتياطي الفيدرالي في السياق

يوضح آخر رفع لأسعار الفائدة أن صناع السياسة لديهم ثقة في قوة الاقتصاد الأمريكي. هذا يمثل "بقعة حلوة" للمستثمرين. مثل هذه الزيادات مبررة بالتقارير الاقتصادية ولكنها بعيدة كل البعد عن إرسال إنذارات حول ما إذا كانت المعدلات المرتفعة ستقيد النمو ، كما يقول بروس ماكين ، كبير إستراتيجيي الاستثمار في مصرف Key Private Bank في كليفلاند.

ونتيجة لذلك ، يتمتع المستثمرون بحرية التركيز على أشياء أخرى. يقول ماكين: "إن السوق سعيد بشكل معقول بما يشاهد مع الإحصاءات الاقتصادية والأهم من ذلك أن السياسات الجديدة تأتي من واشنطن". "لقد أصبح الاحتياطي الفيدرالي شيئًا من العرض الجانبي لبرنامج واشنطن".

كان السوق في ذهنه أكثر من بنك الاحتياطي الفيدرالي - وهكذا ينبغي عليك. من المرجح أن تكون عودة هذا النوع من السياسة النقدية نقطة ضعف في أفقك المستثمر طويل الأجل ، ومن المهم فهم كيفية تأثير ذلك على محفظتك الاستثمارية دون الاستحواذ عليها.

بدلاً من ذلك ، ركز على أن تكون متنوعًا بشكل جيد ، وتجنب تغييرات تخصيص الطفح والاستمرار في الاستثمار - ويمكنك التأكد من أن تجربتك الأولى في الاستثمار في بيئة معدل مرتفعة ليست هي الأخيرة.

آنا لويز جاكسون كاتبة في موقع Investmentmatome ، وهو موقع إلكتروني للتمويل الشخصي. البريد الإلكتروني: [email protected]. تويتر: @ aljax7.